기사 제목 "BofA의 Vivek Arya, Nvidia에 대한 긍정적 전망을 제시하며 생성적 AI는 장기적 투자라고 말하다"는 Bank of America Securities의 수석 반도체 분석가인 Vivek Arya의 통찰력을 다루고 있습니다. 주요 내용은 다음과 같습니다.

Nvidia에 대한 긍정적 전망
Arya는 Nvidia에 대해 긍정적인 입장을 유지하며, 이 회사의 강력한 성장 궤적과 그래픽 처리 장치(GPU) 시장에서의 선도적인 위치를 언급합니다. 그는 장기적인 관점을 갖는 투자자들에게 Nvidia의 주식이 매력적인 투자 기회라고 믿고 있습니다.

생성적 AI와 시장 동향
Arya는 Nvidia가 세 가지 중요한 트렌드로부터 혜택을 볼 수 있다고 강조합니다:
1. 생성적 AI : 생성적 AI, 즉 대규모 언어 모델의 빠른 성장으로, 이 모델들은 수명이 매 6개월마다 두 배로 증가하고 있습니다. 이 기술은 고급 컴퓨팅 파워를 요구하며, Nvidia의 GPU가 이를 제공합니다.
2. 인프라 업그레이드 : 클라우드 서비스 제공업체들이 가속화된 컴퓨팅을 지원하기 위해 인프라를 업그레이드하기 위해 경쟁하고 있으며, 이 분야에서 Nvidia가 선도적인 역할을 하고 있습니다.
3. 기업 AI 도입 : 모든 주요 기업과 국가가 비즈니스 프레임워크에 AI를 더 많이 통합하려 하고 있으며, 이를 위해 자체 AI 인프라를 개발해야 하고, 다시 한번 Nvidia의 기술에 의존하게 됩니다.

시장 지배력과 성장
Nvidia는 850억 달러 이상의 가속기 시장을 지배하고 있으며, 특히 데이터 센터 분야에서 매출의 85% 이상을 차지할 것으로 예상되고 있습니다. 회사의 Hopper (H100/HGX) 플랫폼은 데이터 센터 수익에 큰 기여를 하고 있습니다. Arya는 Nvidia의 주식이 여전히 강한 상승세를 보이고 있지만, ChatGPT 발표 당시보다 낮은 배수로 거래되고 있으며, S&P 500에 비해 예상 수익 성장보다 낮은 가치를 가진다고 언급합니다.

다가오는 촉매
Arya는 Nvidia의 GPU 기술 컨퍼런스(GTC)와 같은 다가오는 행사에 주목하고 있으며, 이 행사에서는 생성적 AI와 Nvidia의 가속기 및 네트워킹 로드맵에 대한 업데이트에 초점을 맞출 것입니다. 이러한 이벤트는 주식에 긍정적인 모멘텀을 제공할 것으로 기대됩니다.

시장 정서와 기본 사항
Nvidia에 대한 시장 정서가 매우 긍정적이며 주식이 잘 보유되고 있는 점을 인정하면서도, Arya는 주가의 움직임이 정서에 의해 결정되지 않고 기본적인 요소에 의해 주도된다고 강조합니다. 그는 대형 기관 투자자들이 사실상 Nvidia에 대한 시장 비중을 나타내고 있음을 언급하며, 여전히 성장할 여지가 있다고 설명합니다.

결론적으로, Arya의 Nvidia에 대한 긍정적 전망은 이 회사의 GPU 시장에서의 강력한 위치, 생성적 AI 및 기타 소프트웨어 응용 프로그램을 지원하는 리더십, AI 도입과 인프라 업그레이드의 지속적인 트렌드에 의한 상당한 성장 잠재력에 기반하고 있습니다.